紅蜘蛛

當前位置:首頁 > 基金 ? 正文

保本基金退市轉型,保本基金到期還保本么?

摘 要

導讀:很多理財投資者想知道,保本基金到期還保本么?很顯然不能,保本基金保本期滿后的出路主要為兩種,要么轉型成其他類型的基金,要么直接到期清算。

 iRz紅蜘蛛

2018接近年尾,這段時間保本基金密集轉型。報道稱,接下來的10個月,僅剩余的幾十只保本基金陸續到期,這將是最后的保本基金產品。很多理財投資者想知道,保本基金到期還保本么?很顯然不能,保本基金保本期滿后的出路主要為兩種,要么轉型成其他類型的基金,要么直接到期清算。
 
業內人士認為,在資管新規打破剛性兌付的大趨勢下,疊加避險策略基金新規取消連帶責任擔保機制,轉型仍將是保本基金處置的主要方向。
 
未來50只保本基金將到期
 
進入12月以來,多只保本基金發布基金轉型公告。12月5日,招商安弘保本混合基金發布公告,基金的第一個保本周期到期,管理人無法為基金轉入下一保本周期確定擔保人或保本義務人,不能滿足繼續作為避險策略型基金運作的條件。根據基金合同,決定轉型為非避險策略型的混合型基金“招商安弘靈活配置混合型基金”。轉型后,基金管理人、托管人及基金登記機構不變;基金名稱、基金投資、基金費率、分紅方式等將按照新基金合同的相關條款執行。
 
12月4日,國泰新目標收益保本混合也發布公告稱,第一個保本期于2018年12月3日到期,基金變更為非保本的“國泰多策略收益靈活配置混合基金”。
 
至此,國泰新目標收益保本、招商安弘保本混合基金成為2018年處置的72只保本基金中的成員。統計顯示,一批成立于2015年下半年、2016年上半年股市調整期、保本周期為2~3年的保本基金即將在2018年底至2019年上半年密集到期,保本基金進入收尾處置階段。
 
數據顯示,截至12月7日,目前仍有50只保本基金未到保本周期終止日,保本周期到期日最晚的匯添富保鑫保本即將在2019年9月30日到期,屆時這一基金品類將退出歷史舞臺。明年一季度前即將保本到期的基金數量多達23只,接近剩余未到期保本基金的半數。
 
轉型仍是保本基金主方向
 
2017年1月,證監會發布《關于避險策略基金的指導意見》(“避險策略基金新規”)。按照“新老劃斷”原則,存續保本基金到期后,應調整基金名稱、轉換保本保障方式,保本基金將改名為“避險策略基金”,并取消連帶責任擔保機制。新規發布后,保本基金到期處置提上了相關基金公司的工作日程。
 
按照新規要求,理論上保本基金到期將有三條發展路徑:轉換為避險策略基金、轉型為其他類型基金或到期清盤。但從保本基金到期處置情況看,轉型、清盤是主流,目前尚未有轉換為避險策略基金的先例。
 
數據顯示,目前已經轉型和清盤的保本基金有139只,其中78只選擇轉型,占比為56.12%;從轉型方向看,保本基金轉型為混合型基金的為64只,在轉型保本基金中占82.05%,為保本基金轉型第一大方向;有10只保本基金轉型為債券型基金,4只轉型為股票型基金。
 
北京一位中型公募基金經理表示,“雖然保本基金理論上有三條路徑,但在資管新規打破剛性兌付的大趨勢下,疊加取消連帶責任擔保,市場上愿意為避險策略基金提供擔保的機構會大大減少,所以到期轉換為避險策略基金的很少。”
 
而從基金管理運作來說,基金轉型可以留住客戶和資金,也成為比清盤更好的轉換方式。
 
北京一位基金公司市場總監分析,一方面,基金清盤不免會產生客戶和管理資金的流失,將保本基金轉換為絕對收益策略的靈活配置型基金,與存量客戶的風險偏好大體吻合,可以最大限度留住客戶;另一方面,即便股市債市震蕩加劇,但絕大多數保本基金在保本期獲得了正收益,也降低了保本基金轉型的難度。
 
從保本基金的收益率看,雖然今年股市低迷,但尚未到期的50只保本基金中,僅有3只的年內收益率為負,不過虧幅皆不足0.5%;全部50只基金保本期間均為正收益。較好的業績也將保證保本基金順利處置。
 

猜你喜歡


買哪種基金收益大?各類基金收益分析

買哪種基金收益大?各類基金收益分析

買哪種基金收益大?基金是目前比較熱門的理財產品,但我們要知道基金分類有很多種,而且在收益上相差巨大。同時,收益越高的基金,風險性也隨之倍增,而收益平穩的基金風險相對較低。...

基金 2019年03月03日 218 0
支付寶上的基金買1000一天能盈利多少

支付寶上的基金買1000一天能盈利多少

支付寶里面有很多理財產品,主要的就是余額寶這款貨基寶寶,風險超低收益穩健,遺憾的是貨基寶寶現在收益越來越低了。有好多新用戶也關注到了支付寶基金理財,支付寶上的基金買1000一天能盈利多少?下面聽...

基金 2019年03月01日 1678 0
10元買基金虧了只虧10元嗎?買10元基金會不會虧11元

10元買基金虧了只虧10元嗎?買10元基金會不會虧11元

10元買基金虧了只虧10元嗎?目前申購基金一般是從1000元起,穩健型的貨幣基金申購也是從100元起步,各基金申購額度多少有些差別。不過,如果你想用10元買基金,一般只有余額寶或理財通這類的貨幣基金才行,...

基金 2019年02月27日 3208 0
1000元貨幣基金要賺多少賣出才不虧錢

1000元貨幣基金要賺多少賣出才不虧錢

貨幣基金是一種風險較低的基金品種,不同于開放式基金、封閉式基金,貨基大部分資金投資方向為存款協議,收益方面略高于銀行存款。那么也有許多理財投資者詢問,1000元貨幣基金要賺多少賣出才不虧錢?...

基金 2019年02月03日 288 0
基金分紅多久一次?基金分紅方式介紹

基金分紅多久一次?基金分紅方式介紹

很多投資者們對基金分紅都比較熟悉,隨著現在生活水平提高,購買基金理財已經成為人們比較認可的一種方式。經常有網友們提到基金分紅多久一次,基金一般什么時候分紅呢?今天小編跟大家來分享這方面的知...

基金 2019年01月29日 226 0
建行基金贖回錢在哪里?品種不同到賬時間有差別

建行基金贖回錢在哪里?品種不同到賬時間有差別

導讀:很多朋友們在建行購買基金理財,當基金贖回后很多人發現資金沒有回到銀行賬戶里,建行基金贖回錢在哪里呢?實際上不同的基金品種,從贖回后再到個人銀行賬戶,這里還有一個時間段,并不是你基金贖回后馬...

基金 2018年12月29日 823 0
建信基金是建行的嗎

建信基金是建行的嗎

導讀:建信基金是建行的嗎?據小編了解,建信基金是建設銀行聯合設立的基金管理公司,但“建信基金”不屬于建設銀行旗下,而是建設銀行控股的公司。...

基金 2018年12月28日 234 0
建行基金定投如何停止

建行基金定投如何停止

導讀:建行基金定投如何停止?很多朋友們使用建行開通了基金定投,如果想要取消建行基金定投,可以參考以下幾種方法來撤銷基金定投即可。...

基金 2018年12月28日 462 0

自定文字

自定文字

自定文字

  • 微信公眾號
  • QQ交流群
  • 手機版訪問
二維碼
黄大仙二肖中特期期准